Инвестиции в IPO
Инвестируя в акции на стадии первичного публичного размещения (IPO), можно получить доходность в десятки процентов. Важно найти компании, способные вызвать ажиотаж у инвесторов в первый день торгов на бирже.
Индекс S&P 500
S&P 500 — фондовый индекс, в корзину которого включено 500+ избранных торгуемых на фондовых биржах США публичных компаний, имеющих наибольшую капитализацию.
Полезная литература
Инвестиции 2021-2030
В 2020 году все наблюдали важные события: самое сильное падение рынка за всю историю, самый быстрый рост, бум IPO. Еще важнее - определить, во что инвестировать дальше. United Traders подготовили исследование 6 наиболее перспективных индустрий. Для каждой
индустрии выделены частные компании, которые набирают популярность и в ближайшие
10 лет обещают выйти в лидеры рынка.
индустрии выделены частные компании, которые набирают популярность и в ближайшие
10 лет обещают выйти в лидеры рынка.
Как инвестировать в IPO
Почему доходность инвестиций в
IPO в 11 раз выше, чем дивиденды акций крупных
компаний, и в 38 раз выше, чем проценты по
банковскому депозиту? Как принять участие в IPO?
Как выбрать наиболее перспективную компанию
среди выходящих на рынок? Какова статистика
доходности прошедших IPO?
IPO в 11 раз выше, чем дивиденды акций крупных
компаний, и в 38 раз выше, чем проценты по
банковскому депозиту? Как принять участие в IPO?
Как выбрать наиболее перспективную компанию
среди выходящих на рынок? Какова статистика
доходности прошедших IPO?
Часто задаваемые вопросы
Что такое IPO?
IPO (Initial Public Offering/первичное публичное предложение) — эта процедура выхода компании на публичный финансовый рынок. После такого выхода акции компании начинают торговаться публично на биржах.
Для чего компания участвует в IPO?
1. Привлечение новых денежных средств для дальнейшего развития.
2. Открытость информации о компании и ее освещение, что улучшает ее репутацию перед кредиторами и бизнес-партнерами.
3. Определение (увеличение) рыночной стоимости компании, что способствует повышению инвестиционной привлекательности компании.
4. Акции компании становятся ликвидным инструментом, которым можно оплачивать сделки, получать кредит под залог своих акций.
5. Возможность ранним инвесторам зафиксировать прибыль.
6. Повышение престижа, которое выгодно для привлечения новых специалистов в компанию и увеличения доверия со стороны потребителей товаров и услуг компании.
Для чего люди участвуют в IPO?
Это финансовая выгода - купил дешевле, а продает дороже.
Как выглядит процедура IPO для компании?
Процедура размещения акций на бирже не такая простая. Компания, желающая выйти на биржу, нанимает андеррайтеров, то есть инвестиционный банк (или несколько инвестиционных банков), занимающийся проведением IPO. Затем между представителями банка и компании происходят переговоры, в ходе которых определяется цена акций компании, их тип, и размер общей суммы средств, которую необходимо привлечь. Далее, когда все детали обговорены, андеррайтер подает меморандум в регулирующий орган страны, в которой происходит первичное предложение. В этом документе указаны финансовая отчетность компании, информация о руководстве, юридические данные и цель привлечения средств. Регулирующий орган анализирует всю представленную информацию. После этого, если информация оказалась корректной, андеррайтер готовит финансовые данные компании к IPO. Также для повышения интереса к IPO, андеррайтеры часто проводят рекламную кампанию, называемую “Road Show”. В ходе нее андеррайтер представляет все финансовые данные компании, ее сильные стороны и конкурентные преимущества для привлечения крупных инвесторов. Выгода андеррайтеров заключается в том, что они могут купить акции до IPO со значительным дисконтом.
Как участвовать в IPO?
Необходимо выбрать брокера. Брокер - это посредник (юридическое лицо) между вами и компанией, акции которой вы хотите приобрести. Брокер предоставляет возможность вам приобретать акции.
Сколько можно зарабатывать на IPO?
По статистике компании Freedom Finance средняя доходность за сделку по результатам 3-х месяцев (локап-период) составляет 48%. В статистике принимало участие 96 IPO с 2012 года по настоящее время.
Какие риски при участии в IPO?
1. Самый распространенный риск - это когда цена акции не растет или уходит вниз (ниже цены покупки). Поэтому важно качественно анализировать компанию перед покупкой ее акций. Важно понимать что вы не можете инвестировать в акции 100% вашего капитала. Это связано с повышенным спросом на акции и некоторыми другими причинами, которые зависят от брокера. Брокер всегда заинтересован в том, чтобы вы зарабатывали и были долгосрочным клиентом, так как он берет комиссию с каждой сделки. Именно поэтому брокер не дает возможность участвовать в крайне рискованных сделках, и перед каждым IPO брокер дает свою финансовую аналитику о компании.
2. Следующий риск, который встречается гораздо реже, - это выбор брокера, который будет недобросовестно исполнять свои финансовые обязательства.
Как показывает статистика с 2012 года по н.в., основная часть IPO - прибыльные. Даже если вкладывать во все компании, к которым предоставляет доступ брокер, то вы все равно будете в плюсе.
КАК РАБОТАЮТ ИНВЕСТИЦИИ В IPO
Сбор заявок
После длительной процедуры подготовки компания, выходящая на IPO, подает официальный документ, в котором полностью раскрывается финансовое состояние компании: риски, связанные с покупкой их акций, планы по развитию и другая информация. Брокер выбирает компании и публикует предложения для покупки их акций. Инвесторы подают заявки на участие.
Покупка акций
С момента публикации инвестиционной идеи брокер собирает заявки инвесторов. В день IPO андеррайтер определяет цену, по которой исполнить заявки, и долю, на которую эти заявки исполнить. На следующий день после IPO акции поступают на счет инвестора, как и сумма денег от неисполненной части заявки.
Начало торгов
Цена акций растет с первого дня из-за спроса инвесторов, лишенных возможности купить акции до начала торгов. С этого момента наступает LockUp — период, в течение которого инвесторы не могут продать свои акции. Как правило, он длится 3 месяца. Но есть брокеры, у которых LockUp — период меньше, либо его вовсе нет.
Статистика IPO
Данная статистика по IPO, доступ к которым предоставляла компания Freedom Finance. Статистика представлена с 2012 года по настоящее время (2Q2020).
Благодарим за материал, который помог в создании контента, следующие компании
Желаю Вам успешных инвестиций!
Желаю Вам успешных инвестиций!
Сайт создан для ознакомления с информацией про IPO и для повышения финансовой грамотности в этом направлении. Надеюсь, что данный материал, собранный мной, будет для вас полезен.
